Расчет доходности портфеля осуществляется по формуле:
, где
- доходность портфеля;- стоимость портфеля на конец анализируемого периода;- стоимость портфеля на начало анализируемого периода= (11305,449706,093) / 9706,093 = 0,1647 (16,47%)
Расчет коэффициента b:
rj - доходность анализируемых акций;
rf - доходность свободная от риска;
rm - среднерыночная доходность (за среднерыночную доходность принимается доходность портфеля, сформированного из 15 акций).= (23,03-24,04)/24,04=-0,0420 (-4,2%)
В качестве свободной от риска доходности целесообразно выбрать вклад банка ВТБ 24 «Свобода выбора» со ставкой 8,6% годовых.
b = (-0,042 - 0,086)/(0,1647- 0,086) =-1,626
Значение коэффициента β составляет -1,626 < 1, что говорит о том, что риск по акциям ОАО АФК «Система» в рассматриваемом периоде ниже среднерыночного.
Читайте также >>>
Оценка влияния бизнес-планирования на конечные результаты деятельности организации с целью их улучшения
Всякий, кто всерьез хочет заниматься
предпринимательской деятельностью и получать прибыль в рыночной среде, должен
иметь хорошо продуманный и всесторонне обоснованный детальный план - документ,
определяющий стратегию и тактику ведения бизнеса, выбор цели, техник ...
Расчет экономической эффективности оптимизации электрического режима установки печь-ковш в условиях ККЦ ОАО ММК
В
данной работе осуществляется выбор организационно-правовой формы
Магнитогорского металлургического комбината (ММК), выбирается миссия для
предприятия, а также определяется экономический эффект от внедрения системы
оптимизации электрического режима УПК на учас ...